端侧AI爆发前夜，巨头们把“赌注”押在智能眼镜

2026年来，大模型日益成熟“能干”，AI终端的应用似乎等来了“用武之地”。

10月19日，国家统计局发言人指出，前三季度“人工智能+”行动带动新兴领域投资和出口，推出AI眼镜、智能仿生机器人等终端产品，持续丰富全球AI应用场景。

无独有偶，10月20-22日，英伟达GTC柏林大会将从“卖GPU”转变为“卖AI工厂”聚焦加速计算、智能体AI、物理AI等方向。2025GTC大会上，新一代AI服务器GB300揭晓，并宣布了量产计划，由此带动产业链上游液冷、PCB、光模块、HBM、电源等环节的交付周期。

眼下，随着政策和产业巨头纷纷将目光投向AI应用终端，这一赛道再次站上风口。

巨头们“下注”

10月20日-22日的英伟达GTC柏林大会，将聚光灯打在了物理AI与智能体AI上，为端侧AI的产业前景再添一把火。

资本市场迅速响应，当日A股AI端侧概念涨幅居前，多只个股强势封板。回顾消费电子的演进路径，在无线耳机、智能手表相继爆发之后，2026年迎来了AI眼镜的“大众化元年”。

作为手机的衍生或替代形态，步入面世第三年的AI眼镜，正加速褪去“极客玩具”的小众属性，真正走进主流视野。

其背后，既有政策层面将其纳入国补等激励措施的推波助澜，也有产业巨头与新秀同台竞技、加速迭代的推波助澜。而其真正落地的关键前提，在于大模型（AIGC）已能听懂人话、精准理解图文，并具备准确高效的执行能力。

回望产业链演进路径：过去两年，行业先后经历了巨头下场搭建算力基础设施、大模型砸钱抢人做预训练；而眼下，随着大模型这个脑子终于足够聪明，正以硬件为载体，在实际生活场景中落地，真正帮助人类完成交互。

据Omdia数据，全球智能眼镜市场追踪，2026年上半年，全球AI眼镜（包括无显示屏AI眼镜和ARAI眼镜）出货量同比增长127%。国内来看，2026年上半年，中国智能眼镜销量90.9万台，销售额18.8亿元，同比增长超90%。

上半年，国内市场，包括华为、雷鸟等品牌先后发布智能眼镜产品，9月来，乐奇Rokid新一代AI眼镜、千问AI眼镜也陆续发售。

全球范围内，谷歌计划秋季推出与三星联合开发的AI眼镜，产品搭载Gemini AI、摄像头及扬声器，支持私密耳语模式，可根据需求点单等日常活动；在此基础上，三星电子也正着手自研开发其首款配备显示屏的AI眼镜，最早于2027年下半年发布。另据坊间传闻，苹果无显示AI眼镜预计2027年面市。

尤为重要的观察对象，行业市占率近70%的头部玩家Meta，在10月初，对外透露，未来几个月，将把个人AI代理Muse接入AI眼镜，用户可通过语音直接唤醒Muse，让其根据正在查看的内容执行任务，例如询问眼前商品、墙上的传单或物品清单，Muse将识别相关内容并采取行动。